Significado Del Comercio De Futuros Y Opciones

Futuros Un estándar, transferible. Negociado en bolsa que requiere la entrega de una mercancía. enlace. moneda. O índice de acciones. A un precio determinado. En una fecha futura especificada. A diferencia de las opciones, los futuros transmiten la obligación de comprar. El riesgo para el titular es ilimitado. Y debido a que el patrón de pago es simétrico, el riesgo para el vendedor es ilimitado también. Dólares perdidos y ganados por cada parte en un contrato de futuros son iguales y opuestos. En otras palabras, el comercio de futuros es un juego de suma cero. Los contratos de futuros son contratos a término, lo que significa que representan una promesa de hacer una transacción determinada en una fecha futura. El intercambio de activos se produce en la fecha especificada en el contrato. Los futuros se distinguen de los contratos a término genéricos en que contienen términos estandarizados. Comercio en un intercambio formal. Están regulados por las agencias de supervisión, y están garantizados por las cámaras de compensación. Además, para asegurar que se produzca el pago, los futuros tienen un requisito de margen que debe liquidarse diariamente. Por último, haciendo un comercio de compensación, teniendo en cuenta la entrega de las mercancías. O la organización de un intercambio de bienes, los contratos de futuros pueden ser cerrados. Los Hedgers a menudo negocian futuros con el propósito de mantener el riesgo de precio bajo control. También llamado contrato de futuros. Corrió a la subordinación del establecimiento Nueva York Futuros Intercambio implícito tarifa pequeño comerciante COMEX CBOT Chicago Mercantile Exchange cerca mes corredores de los futuros Copyright copy 2016 WebFinance, Inc. Todos los derechos reservados. Quedan estrictamente prohibidos los duplicados no autorizados, en su totalidad o en parte. Futuros Los futuros son contratos financieros que obligan al comprador a comprar un activo o al vendedor a vender un activo, como un bien físico o un instrumento financiero. en una fecha futura predeterminada y precio. Los contratos de futuros detallan la calidad y la cantidad del activo subyacente que están estandarizados para facilitar la negociación en un mercado de futuros. Algunos contratos de futuros pueden exigir la entrega física del activo, mientras que otros se liquidan en efectivo. VIDEO Carga del reproductor. BREAKING DOWN Futuros Los mercados de futuros se caracterizan por la capacidad de utilizar un apalancamiento muy alto en relación con los mercados de valores. Los futuros se pueden utilizar para cubrir o especular sobre el movimiento de precios del activo subyacente. Por ejemplo, un productor de maíz podría utilizar futuros para bloquear en un determinado precio y reducir el riesgo, o cualquier persona podría especular sobre el movimiento de los precios del maíz por largo o corto usando futuros. La principal diferencia entre opciones y futuros es que las opciones otorgan al tenedor el derecho de comprar o vender el activo subyacente al vencimiento, mientras que el tenedor de un contrato de futuros está obligado a cumplir con los términos de su contrato. En la vida real, la tasa real de entrega de los bienes subyacentes especificados en los contratos de futuros es muy baja, ya que los beneficios de cobertura o especulativos de los contratos se pueden tener en gran medida sin la celebración del contrato hasta la expiración y entrega del bien. Por ejemplo, si usted estaba largo en un contrato de futuros, podría ir a corto en el mismo tipo de contrato para compensar su posición. Esto sirve para salir de su posición, al igual que vender una acción en los mercados de valores cierra un comercio. Especulación de futuros Los contratos de futuros se usan para gestionar movimientos potenciales en los precios de los activos subyacentes. Si los participantes del mercado anticipan un aumento en el precio de un activo subyacente en el futuro, podrían potencialmente ganar mediante la compra del activo en un contrato de futuros y venderlo más tarde a un precio más alto en el mercado spot o beneficiarse de la diferencia de precio favorable a través de efectivo asentamiento. Sin embargo, también podrían perder si un precio de los activos es finalmente inferior al precio de compra especificado en el contrato de futuros. Por el contrario, si se espera que el precio de un activo subyacente disminuya, algunos venden el activo en un contrato de futuros y lo compran posteriormente a un precio inferior en el momento. Cobertura de Futuros El propósito de la cobertura no es obtener ganancias de movimientos favorables de precios, sino prevenir pérdidas de cambios de precio potencialmente desfavorables y en el proceso, mantener un resultado financiero predeterminado como lo permite el precio de mercado actual. Para cubrir, alguien está en el negocio de realmente utilizar o producir el activo subyacente en un contrato de futuros. Cuando hay una ganancia del contrato de futuros, siempre hay una pérdida del mercado al contado, o viceversa. Con una ganancia y pérdida de compensación entre sí, la cobertura se bloquea efectivamente en el precio de mercado aceptable y actual. Opciones de Futuros Una opción de futuros, o opción sobre futuros, es un contrato de opción en el que el subyacente es un único contrato de futuros. El comprador de un contrato de opción de futuros tiene el derecho (pero no la obligación) de asumir una posición determinada de futuros a un precio especificado (el precio de ejercicio) en cualquier momento antes de que expire la opción. El vendedor de opciones de futuros debe asumir la posición de futuros opuestos cuando el comprador ejerce este derecho. Si no está familiarizado con futuros, se recomienda que aprenda más sobre el comercio de futuros contratos antes de continuar con el resto de este artículo. Cosas a tener en cuenta a la hora de negociar opciones de futuros Expiración Las opciones de futuros expiran generalmente cerca del final del mes que precede al mes de entrega del contrato de futuros subyacente (es decir, la opción de marzo expira en febrero) y muy a menudo, es un viernes. Precio de ejercicio Este es el precio al que se abrirá la posición de futuros en las cuentas de negociación tanto del comprador como del vendedor si se ejerce la opción de futuros. Asignación de ejercicios Cuando se ejerce una opción de futuros, se abre una posición de futuros al precio de ejercicio predeterminado tanto en la cuenta del comprador como en la de los vendedores. Dependiendo de si una llamada o una put se ejerce, el comprador de la opción y el vendedor asumirá una posición larga o una posición corta. Posiciones de futuros asumidas en el ejercicio de opciones Futuros Opción de precios Es importante recordar que el subyacente de las opciones de futuros es el contrato de futuros, no la mercancía. Por lo tanto, el precio de la opción se mueven junto con el precio de los futuros y no el precio de las materias primas. Aunque el precio de los futuros sigue de cerca el precio de los productos básicos, no son los mismos. Para los productos altamente apalancados como las opciones, el impacto de estas pequeñas diferencias puede ser amplificado en gran medida. Listo para empezar a negociar futuros Para comprar o vender futuros, necesita un corredor que pueda manejar operaciones de futuros. OptionsHouse es un verdadero comerciante de la Comisión de Futuros que ofrece un acceso simplificado a los mercados de futuros a precios de contrato extremadamente razonables. Opciones de Futuros - Lo Básico Actualizado 08 de agosto de 2016 Opciones de futuros puede ser una forma de bajo riesgo para acercarse a los mercados de futuros. Muchos de los nuevos operadores empiezan por el comercio de opciones de futuros en lugar de contratos de futuros rectas. Hay menos riesgo y la volatilidad en la compra de opciones en comparación con los contratos de futuros. Muchos operadores profesionales solamente opciones de comercio. Antes de poder negociar opciones de futuros, es importante entender los conceptos básicos. Cuáles son Futuros Opciones Una opción es el derecho, no la obligación, de comprar o vender un contrato de futuros a un precio de ejercicio designado por un tiempo determinado. Opciones de Compra permiten a uno tomar una posición larga o corta y especulan sobre si el precio de un contrato de futuros se irá alto o más bajo. Hay dos tipos principales de opciones - llamadas y pone. Llama a la compra de una opción de compra es una posición larga, una apuesta a que el precio de futuros subyacente se moverá más alto. Por ejemplo, si uno espera que los futuros de maíz se muevan más alto, puede ser que compren una opción de compra de maíz. Pone La compra de una opción de venta es una posición corta, una apuesta a que el precio de futuros subyacente se moverá más baja. Por ejemplo, si uno espera que los futuros de soja se muevan más baja, que podría comprar una opción put de soja. El precio de la prima del comprador y el vendedor paga recibe por una opción es la prima. Las opciones son seguro de precios. Cuanto menor sea la probabilidad de una opción de pasar al precio de ejercicio, el menos costoso en términos absolutos y más altas las probabilidades de una opción de pasar al precio de ejercicio, los más caros estos instrumentos derivados se convierten. Mes de Contrato (Tiempo) Todas las opciones tienen una fecha de caducidad. que sólo son válidos durante un tiempo determinado. Opciones están perdiendo activos que no duran para siempre. Por ejemplo, una llamada de diciembre de maíz expira a finales de noviembre. Como activos con un horizonte de tiempo limitado, la atención debe concederse a las posiciones en opciones. Cuanto más larga sea la duración de una opción, el más caro será. La porción de plazo de una prima option39s es su valor en el tiempo. Precio de Ejercicio Este es el precio al que se puede comprar o vender el contrato de futuros subyacente. El precio de ejercicio es el precio del seguro. Piénsalo de esta manera, la diferencia entre el precio de mercado actual y el precio de ejercicio es similar al deducible en otras formas de seguro. A modo de ejemplo, una llamada de diciembre de maíz 3.50 le permite comprar un contrato de futuros de diciembre a las 3.50 en cualquier momento antes de la expiración de la opción. La mayoría de los comerciantes no convierten a las opciones de futuros puestos que cierran la posición de la opción antes del vencimiento. Ejemplo de compra de una opción: si uno espera que el precio de los futuros del oro para mover más alto durante los próximos 3-6 meses, lo más probable comprar una opción de compra. Compra: 1 de Diciembre 1400 llamado oro en 15 1 61 número de contratos de opción de compra (representa el 1 de futuros de oro contrato de 100 onzas de diciembre de 61 Mes del contrato de opción de Oro 61 futuros subyacentes contrato de llamada 61 tipo de opción 15 61 prima (1.500 es el precio que hay comprar esta opción o, a 100 onzas de oro x 15 61 1500) Más para las opciones de opciones son un seguro de precios, y que están perdiendo activos, sus valores de decaimiento con el tiempo. primas de opciones tienen dos valores de valor intrínseco y el valor del tiempo. el valor intrínseco es el .. en-el-dinero porción de la opción del valor tiempo es la parte de la prima de la opción que no está en el dinero Hay tres clasificaciones para todas las opciones: in-the-dinero - una opción que tiene un valor intrínseco fuera de la red el dinero - una opción sin valor intrínseco al-el-dinero y la opción sin valor intrínseco en el que el precio del activo subyacente es exactamente igual al precio de ejercicio de la opción. el principal determinante de primas de las opciones es la volatilidad implícita. la volatilidad implícita es la percepción de los mercados del futuro varianza del activo subyacente. La volatilidad histórica es la varianza histórica real del activo subyacente en el pasado. En cualquier comercio de opciones, el comprador paga la prima, y ​​el vendedor recibe la prima. La compra de una opción es el equivalente a comprar seguro de que el precio de un activo apreciará. La compra de una opción de venta es el equivalente a comprar seguro de que el precio de un activo se depreciará. Los compradores de opciones son los compradores de seguros. Cuando se compra una opción, el riesgo se limita a la prima que se paga. La venta de una opción es el equivalente de calidad de la compañía de seguros. Cuando se vende una opción, todo lo que puede ganar es la prima que recibe inicialmente. El potencial de pérdidas es ilimitado. La mejor cobertura para una opción es otra opción en el mismo activo que las opciones actúan de manera similar en el tiempo. Qué son los contratos de futuros y opciones (FampO) Masoom Gupte Mumbai 20 de mayo 2011 12:31 IST Estos son instrumentos derivados negociados en la bolsa de valores . El instrumento no tiene un valor independiente, siendo el mismo igual que el valor del activo subyacente. El activo podría ser valores, materias primas o monedas. Su valor varía con el valor del activo subyacente. El contrato o el tamaño del lote es fijo. Por ejemplo, un contrato de futuros Nifty tiene 50 acciones. Qué es un contrato de futuros? Esto significa que usted acepta comprar o vender el valor subyacente en una fecha de 39future39. Si usted compra el contrato, usted se compromete a pagar el precio en un momento determinado. Si lo vende, deberá transferir al comprador a un precio determinado en el futuro. Cómo se puede resolver el contrato El contrato expirará en una fecha de vencimiento preespecificada (por ejemplo, es el último jueves del mes para los contratos de futuros sobre acciones). Al vencimiento, el contrato debe liquidarse mediante la entrega del activo subyacente o efectivo. También puede pasar el contrato al mes siguiente. Si no desea retenerlo hasta que expire, puede cerrarlo a medio camino. Qué es un contrato de opciones Esto le da al comprador el derecho a comprar / vender el activo subyacente a un precio predeterminado, dentro o al final de un período especificado. Sin embargo, no está obligado a hacerlo. El vendedor de una opción está obligado a conformarse con él cuando el comprador ejerce su derecho. Cuáles son los tipos de opciones? Estos son dos tipos de opciones mdash call and put. Call es el derecho pero no la obligación de comprar el activo subyacente al precio especificado pagando una prima. El vendedor de una opción de compra está obligado a vender el activo subyacente al precio de ejercicio especificado. Put es el derecho pero no la obligación de vender el activo subyacente al precio especificado pagando una prima. Sin embargo, el vendedor está obligado a comprar el activo subyacente al precio de ejercicio especificado. Así, en cualquier contrato de opciones, el derecho de ejercer la opción es adquirido por el comprador del contrato. El vendedor sólo tiene la obligación. Como el vendedor tiene la obligación, se le paga un precio conocido como la prima. Si usted invierte en contratos de FampO Invertir en FampO necesita menos capital, ya que se requiere pagar sólo un margen de dinero (5-20 por ciento del contrato) y tomar una mayor exposición. Sin embargo, se piensa para los individuos altos del networth. Cómo son los contratos de FampO diferentes entre sí En los contratos de futuros, el comprador y el vendedor tienen una pérdida ilimitada o potencial de ganancias. El comprador de una opción puede obtener beneficios ilimitados y se enfrenta a riesgos a la baja limitado. El vendedor, por otro lado, puede obtener ganancias limitadas pero enfrenta inconvenientes ilimitados.